沐曦股份科創(chuàng)板IPO擬募資39億元：一季度營(yíng)收3億元，葛衛(wèi)東位列股東

沐曦集成電路  視覺(jué)中國(guó) 資料圖

不僅僅是摩爾線程，另一家國(guó)產(chǎn)GPU廠商沐曦股份也在上市沖刺中。

6月30日，沐曦集成電路（上海）股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱：沐曦股份）提交科創(chuàng)板IPO招股書(shū)，保薦機(jī)構(gòu)為華泰聯(lián)合證券有限責(zé)任公司。沐曦股份計(jì)劃發(fā)行不超過(guò)4010.00萬(wàn)股A股普通股，擬募集資金39.04億元。

招股書(shū)顯示，沐曦股份成立于2020年9月，注冊(cè)地址位于上海，法定代表人為陳維良。公司致力于自主研發(fā)全棧高性能GPU芯片及計(jì)算平臺(tái)，主營(yíng)業(yè)務(wù)是研發(fā)、設(shè)計(jì)和銷(xiāo)售應(yīng)用于人工智能訓(xùn)練和推理、通用計(jì)算與圖形渲染領(lǐng)域的全棧GPU產(chǎn)品，并圍繞GPU芯片提供配套的軟件棧與計(jì)算平臺(tái)。

截至本招股說(shuō)明書(shū)簽署日，公司創(chuàng)始人陳維良通過(guò)直接持股及控制上海驕邁、上海曦驥，合計(jì)控制公司22.94%的股份表決權(quán)（公司其他股東持股比例較為分散），并且擁有公司董事會(huì)除獨(dú)立董事之外半數(shù)以上成員提名權(quán)，為公司的實(shí)際控制人。知名投資大佬葛衛(wèi)東直接持有公司3.98%股權(quán)，混沌投資由葛衛(wèi)東實(shí)際控制并直接持有公司3.50%股權(quán)，二者合計(jì)持有公司7.48%的股份。此外，經(jīng)緯創(chuàng)投、和利資本、紅杉資本等都是沐曦股份的股東。

沐曦GPU性能?chē)?guó)內(nèi)領(lǐng)先，達(dá)到了國(guó)際同類主流處理器水平

沐曦股份是國(guó)內(nèi)高性能通用GPU的領(lǐng)導(dǎo)者之一。招股書(shū)表示，公司產(chǎn)品性能達(dá)到了國(guó)際上同類型主流高端處理器的水平，在國(guó)內(nèi)處于領(lǐng)先地位。沐曦股份也是國(guó)內(nèi)少數(shù)幾家全面系統(tǒng)掌握了通用GPU架構(gòu)、GPU IP、先進(jìn)制程GPU芯片及其基礎(chǔ)系統(tǒng)軟件研發(fā)、設(shè)計(jì)和量產(chǎn)核心技術(shù)的企業(yè)之一。

沐曦GPU產(chǎn)品在通用性、單卡性能、集群性能及穩(wěn)定性、生態(tài)兼容與遷移效率等方面具備較強(qiáng)的核心競(jìng)爭(zhēng)力，綜合技術(shù)實(shí)力領(lǐng)先行業(yè)。

在商業(yè)應(yīng)用方面，沐曦股份是國(guó)內(nèi)少數(shù)真正實(shí)現(xiàn)千卡集群大規(guī)模商業(yè)化應(yīng)用的GPU供應(yīng)商，并正在研發(fā)和推動(dòng)萬(wàn)卡集群的落地，目前已成功支持128B MoE大模型等完成全量預(yù)訓(xùn)練。截至報(bào)告期末，沐曦GPU產(chǎn)品累計(jì)銷(xiāo)量超過(guò)25000顆。

截至2025年3月31日，沐曦股份擁有境內(nèi)授權(quán)專利255項(xiàng)，其中發(fā)明專利245項(xiàng)。發(fā)行人被認(rèn)定為國(guó)家級(jí)專精特新“小巨人”企業(yè)、國(guó)家高新技術(shù)企業(yè)、上海市專精特新中小企業(yè)、上海市重點(diǎn)服務(wù)獨(dú)角獸（潛力）企業(yè)等。

2022年至2025年一季度，沐曦股份的營(yíng)業(yè)收入分別為42.64萬(wàn)元、5302.12萬(wàn)元、7.4億元和3.2億元，歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)分別為-7.8億元、-8.7億元、-14億元和-2.3億元。

實(shí)控人為陳維良，大佬葛衛(wèi)東股東在列

截至本招股說(shuō)明書(shū)簽署日，上海驕邁直接持有沐曦股份13.30%的股份，為發(fā)行人第一大股東。鑒于上海驕邁、上海曦驥的執(zhí)行事務(wù)合伙人均為陳維良，根據(jù)《上市公司收購(gòu)管理辦法》，上海驕邁、上海曦驥以及陳維良構(gòu)成一致行動(dòng)人，合計(jì)持有公司22.94%股權(quán)，持股比例遠(yuǎn)高于其他任何股東；同時(shí)，陳維良擁有公司董事會(huì)除獨(dú)立董事之外半數(shù)以上成員的提名權(quán)，為公司的實(shí)際控制人。

陳維良的簡(jiǎn)歷顯示：2002年7月至2003年9月，任泰鼎多媒體技術(shù)（上海）有限公司高級(jí)工程師；2003年10月至2006年3月，任遠(yuǎn)弘科技（上海）有限公司GPU設(shè)計(jì)經(jīng)理；2006年3月至2006年12月，任亞鼎視頻科技（上海）有限公司GPU設(shè)計(jì)經(jīng)理；2007年1月至2020年8月，任超威半導(dǎo)體（上海）有限公司高級(jí)總監(jiān)；2020年9月至今于沐曦股份任職，目前擔(dān)任發(fā)行人董事長(zhǎng)、總經(jīng)理。

截至本招股說(shuō)明書(shū)簽署日，除上海驕邁及陳維良外，單獨(dú)持有或通過(guò)關(guān)聯(lián)關(guān)系合計(jì)持有發(fā)行人5%以上股份的其他股東包括上海曦驥、葛衛(wèi)東、混沌投資、經(jīng)乾二號(hào)、經(jīng)緯創(chuàng)壹號(hào)、經(jīng)緯創(chuàng)榮、經(jīng)緯廈門(mén)、經(jīng)緯創(chuàng)叁號(hào)、經(jīng)緯創(chuàng)華。

其中，葛衛(wèi)東直接持有公司3.98%股權(quán)，混沌投資由葛衛(wèi)東實(shí)際控制并直接持有公司3.50%股權(quán)，二者合計(jì)持有公司7.48%的股份。

經(jīng)乾二號(hào)、經(jīng)緯創(chuàng)壹號(hào)、經(jīng)緯創(chuàng)榮、經(jīng)緯廈門(mén)、經(jīng)緯創(chuàng)叁號(hào)與經(jīng)緯創(chuàng)華分別持有發(fā)行人2.31%、1.14%、0.85%、0.42%、0.34%與0.06%股份，以上股東具有關(guān)聯(lián)關(guān)系，共計(jì)持有發(fā)行人5.13%股份。

募資39億元投向GPU相關(guān)三個(gè)項(xiàng)目

招股書(shū)表示，本次IPO擬募集資金39.04億元，主要用于投資“新型高性能通用GPU研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目”、“新一代人工智能推理GPU研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目”和“面向前沿領(lǐng)域及新興應(yīng)用場(chǎng)景的高性能GPU技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目”。

其中，24.59億元用于新型高性能通用GPU研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目，4.5億元用于新一代人工智能推理GPU研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目，9.91億元用于面向前沿領(lǐng)域及新興應(yīng)用場(chǎng)景的高性能GPU技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目。

招股書(shū)稱，本次募集資金到位及募投項(xiàng)目的順利實(shí)施，將幫助發(fā)行人完成現(xiàn)有核心產(chǎn)品線的持續(xù)迭代升級(jí)，鞏固行業(yè)領(lǐng)先地位，進(jìn)一步擴(kuò)大市場(chǎng)份額，同時(shí)有利于增強(qiáng)發(fā)行人整體研發(fā)實(shí)力，豐富前沿技術(shù)儲(chǔ)備，構(gòu)筑競(jìng)爭(zhēng)壁壘，為公司未來(lái)長(zhǎng)期發(fā)展奠定堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。